¿Está invirtiendo en mercados emergentes?

Recompensas por invertir en mercados emergentes

Dado que los mercados emergentes son muy volátiles, los inversores descubren que los beneficios superan a los riesgos. Un ejemplo típico es China, donde los inversores obtuvieron una rentabilidad del 46,27% en cinco años, mientras que el Dow Jones obtuvo solo el 1,2% en el mismo período. Esta diferencia de rentabilidad entre los mercados emergentes y desarrollados se puede ver a nivel mundial. Así, en general, los mayores valores de crecimiento y rentabilidad se encuentran cada vez más en las economías emergentes.

Crecimiento moderado de la volatilidad

Los inversores pueden agregar fácilmente el potencial del mercado emergente a su cartera asumiendo solo riesgos moderados. Se pueden obtener enormes beneficios colocando todas las inversiones en mercados emergentes como China, pero esto puede provocar noches de insomnio cada vez que hay una pelea en China o un cambio en la política gubernamental contra los inversores privados. Providentalmente, hay mercados emergentes que son menos riesgosos y garantizan la protección de la inversión. Además, existen profesionales y empresas de servicios financieros que ayudan a los inversores a seleccionar el tipo de inversión adecuado en determinados mercados. Además, muchas empresas se están volviendo globales, por lo que sus acciones ofrecen una exposición favorable a los mercados futuros. Como resultado, las inversiones en dichas acciones o ETF pueden aumentar los rendimientos en los mercados emergentes con una exposición moderada al riesgo.

Inversiones de capital privado en mercados emergentes

El capital privado es un método mediante el cual las empresas cotizadas y no cotizadas obtienen fondos privados, en contraposición al capital público en los mercados de divisas. Este mecanismo funciona bien para empresas no cotizadas cuyo riesgo se percibe como alto. Los inversores de capital privado compran participaciones en una empresa y comparten su rentabilidad y sus riesgos. Al igual que la industria del capital público, la industria del capital privado tiene sus propios desafíos. Antes de la reciente crisis financiera mundial, el mundo disfrutaba de una década de financiación barata. Este período terminó con la congelación de los mercados financieros, lo que provocó una crisis crediticia. La industria del capital privado está atravesando las secuelas de la crisis mientras lucha por mantener un nivel atractivo de rentabilidad. Como resultado, los inversores de capital privado buscan oportunidades de inversión en mercados emergentes como Asia, el BRIC (Brasil, Rusia, India y China) y África.

Sin embargo, los inversores de capital privado se enfrentan a una serie de desafíos en estos nuevos mercados. Estos incluyen impuestos desfavorables e impedimentos legales y regulatorios. Por lo tanto, los inversores deben realizar una diligencia debida antes de invertir su dinero en estos mercados. Con la movilidad de la inversión entre los mercados antiguos y nuevos, los inversores se dan cuenta de que es necesario abordar los problemas fiscales y que la ruta preferida es estructurar vehículos de inversión en jurisdicciones extraterritoriales, como Mauricio. Mauricio es la jurisdicción preferida para canalizar inversiones de capital privado en África y Asia durante la última década, debido a sus diversos acuerdos de doble imposición con países emergentes.

Es obvio que los mercados emergentes son muy riesgosos; sin embargo, los beneficios de invertir en ellos pueden superar significativamente los riesgos. Hay oportunidades para que los inversores obtengan un crecimiento y una rentabilidad rápidos, al tiempo que asumen riesgos razonables.

La buena noticia es que muchos mercados emergentes están invirtiendo cada vez más en reformas institucionales y legales, a fin de crear mejores entornos comerciales para los inversores extranjeros directos.